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【央视新闻客户端】
有机构测算约75万亿元存款将于2026年集中到期。
存款是银行的“立行之本”,不仅直接决定银行的可贷资金、资产规模、市场份额,同时也是银行稳健经营的关键。即便是在过去几年储蓄率居高不下的背景下,银行积极吸储的步伐也未曾有丝毫懈怠。
不过,第一财经发现,在已披露年报的上市银行中,有3家股份行可能存在存款流失的风险。其中,民生银行、光大银行继2024年以后,公司存款再度出现负增长,不过,降幅已大幅缩小;平安银行在零售转型的背景下,个人存款规模几乎原地踏步。
而2026年,一大波存款到期即将来临,这也考验着各家银行的存款留存能力。
零售存款增速是对公存款的2倍多
Wind数据显示,目前已有22家上市银行披露了2025年年报,这22家银行存款总额合计197.73万亿元,比2024年增加了13.46万亿元,增速为7.31%。
其中,公司存款合计增加了3.43万亿元,个人存款合计增加了9.44万亿元,个人存款增加额约是公司存款的2.8倍;公司存款同比增长了4.15%,个人存款同比增长了9.66%,个人存款增速同样是公司存款的2倍多。
22家银行的存款规模形成三个显著的梯队。第一梯队为5家国有行(工商银行、农业银行、建设银行、中国银行、邮储银行),存款规模在16万亿元至37万亿元之间,工商银行以37.31万亿元位居第一。
第二梯队为上市股份行+交通银行,存款规模在2万亿元至10万亿元之间,招商银行以9.84万亿元的存款规模位居第二梯队第一位。
第三梯队为区域性商业银行,存款规模多低于1万亿元,渝农商行以1.03万亿元暂列区域性商业银行首位。
从2025年的存款增量来看,三个梯队的差异也十分明显。第一梯队去年的存款增量在1万亿元至2.5万亿元之间;第二梯队在1000亿元至8000亿元之间;第三梯队的增量低于1000亿元。
然而,就在第二梯队中,3家股份行的存款增量出现了与所在梯队其他成员的显著偏差。这就是民生银行、光大银行和平安银行。
去年,这三家银行的存款分别净增加281.43亿元、667.71亿元和490.77亿元,其增量不仅明显低于第二梯队的增量均值2800亿元,甚至低于如渝农商行、重庆银行等区域性商业银行。
缩水的存款
公司存款的增长乏力在民生银行和光大银行的身上体现得尤为明显。去年,这两家银行的公司存款出现负增长。
具体来看,去年,民生银行负债总额7.13万亿元,比上年末下降290.31亿元,降幅0.41%。其中,吸收存款总额4.28万亿元,增幅仅0.66%。该增速在已披露年报的22家上市银行中,排在最末位。
在存款结构方面,去年,民生银行的个人存款增长稳健,达到1.39万亿元,同比增7.08%,增速排名第20位;余额增加918.64亿元,占比提升1.94个百分点。而在公司存款方面,该行公司存款期末余额为2.89万亿元,同比降2.08%,较去年初减少了614.36亿元,在22家银行中降幅居首。
公司存款同样负增长的还有光大银行。去年,光大银行的负债总额为6.56万亿元,比上年末增长2.97%。存款总额4.1万亿元,同比增长1.65%,增速排第20位。其中,个人存款余额为1.36万亿元,同比增长6.51%,增加831.63亿元;公司存款余额为2.22万亿元,同比下降0.17%,较去年初减少了37.25亿元。
民生银行和光大银行的公司存款均已连续两年下滑,其中,民生银行2024年减少了1221亿元,光大银行减少超1900亿元。
2024年曾是上市银行公司存款增速最为惨淡的一年,42家上市银行公司存款总额几乎未增长,其中16家负增长。在上述披露2025年年报的22家银行中,12家的公司存款在2024年负增长,而目前仅民生银行和光大银行仍然负增长,但降幅已大幅缩窄。
对于存款增量“对公弱、零售强”的格局,博通咨询首席分析师王蓬博对记者说,主要缘于居民端避险情绪上升,资产配置向存款集中,消费及非银投资意愿偏弱,而企业端经营预期谨慎,资本开支与扩产动力不足,叠加融资渠道改善、资金周转效率提升,使得对公存款增长持续弱于个人存款,“前年低基数下公司存款虽边际修复,但整体增速仍偏低。”他说。
而与民生银行、光大银行,甚至其他所有银行都不太一样的是,平安银行是个人存款增长乏力,虽不至于负增长,但几乎处于原地踏步的状态。
年报显示,去年,平安银行吸收存款本金35827.55亿元,同比增1.4%,增速排名第21位。其中,企业存款2.3万亿元,同比增长2.17%;而个人存款为12875亿元,与2024年末的12871.8亿元相比,几乎原地踏步。
在银行业个人存款持续飙增的背景下,平安银行是个个例,主要与该行的零售业务转型有关,在2025年度业绩发布会上,平安银行行长冀光恒表示:“零售业务筑底基本完成、曙光初露。”
平安银行行长助理王军也表示:“过去两年,平安银行主动调整零售业务结构,优化风险政策,重塑增长动能,经过这一阶段的调整,零售业务最困难的阶段已经过去,多项核心指标出现改进、向好,零售业务的拐点已逐步出现。”
存款到期潮中的留存压力
值得注意的是,年初以来,行业持续热议存款到期,有机构测算约75万亿元存款将于2026年集中到期。叠加存款利率下行环境,引发市场对于资金重新配置的高度关注。
多家券商研报认为,存款到期潮中,虽然绝大部分存款会继续留存在银行体系内,但分配格局可能会发生变化,这也进一步加剧了银行之间对于存款的竞夺。在2025年业绩发布会上,多家银行提及存款方面的竞争。
民生银行副行长、董秘李彬在2025年业绩发布会上展望2026年时提及存贷款方面的挑战。她表示,存款方面的竞争依然激烈,存款成本下行的空间也有限。为此,2026年将继续压降负债成本,不断深化全客群、全场景、全链路经营,抓账户、抓流量、抓协同,以交易促资金沉淀,驱动高质量、低成本的资金留存。
“同时,一个很重要的工作就是要做好到期存款的续接工作。”她说。
光大银行副行长杨兵兵在业绩发布会上表示,展望2026年,该行将坚持让存款经营回归结算本源、回归客户本身,把存款作为客户的基础性资产重点配置,做好存量存款的到期承接,稳定存款规模;加强业务联动,拓展更多元化的用卡场景,促进结算资金沉淀留存,推动零售存款继续实现量价效的协同发展,进一步夯实业务发展的基础。
中国银行副行长杨军说,自2025年下半年开始,中国银行定期存款到期规模确实有所增多。对这部分到期的定期存款,该行认真做好稳存留存工作。“从实际结果来看,大部分仍以存款形式留存,其中定期存款的转存比例较高,预计今年定期存款到期仍会保持这一特点。”杨军说。
杨军表示,存款是银行的核心业务,也是资产业务增长的基础。中国银行将通过夯实客户基础,提高负债质量;完善产品服务体系,提升客户服务质效;推进生态化经营,促进资金闭环留存;优化主动负债管理,增强经营管理的韧性等举措,提高存款沉淀效率。

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